미국 실리콘밸리은행 파산의 원인은??

Question

안녕하세요

미국에서 은행이 파산햇다고 들었는데요

최근에 실리콘밸리은행이 파산했다 들었습니다

왜 파산한건가요??

그리고 이로 인한 금융위기는 없나요??

Answer 1

안녕하세요. 류경태 경제·금융전문가입니다.

실리콘밸리은행(SVB)의 파산의 이유에 대해서 순차적으로 정리한 것을 말씀드리면 다음과 같습니다.

• 미 연준의 급격한 금리 인상

• 실리콘밸리은행이 안전자산으로 투자하였던 채권의 가치 하락 (거래가격의 하락)

• 실리콘밸리은행을 거래하는 스타트업 기업들은 금리상승으로 인해서 유동성 축소

• 해당 은행을 거래하는 스타트업기업들의 유동성 하락에 따라 예금 예치 감소 및 자금 사용 증가에 따른 예금인출 증가

• 기업들의 예금인출을 위해서 보유중이던 채권의 매도
  (대출채권 회수는 만기전에 불가능하기 때문에 빠른 자산 회전이 가능한 채권을 매도)

• 예금 인출을 위해서 채권의 만기 전 매도로 인하여 채권 손실이 발생, 이로 인해 은행의 손실 규모 확대

• 실리콘밸리 내 펀드회사가 실리콘밸리은행의 상황을 SNS에 알리면서 예금자보호금액인 25만달러 이하 금액으로만 유지하라고 트위터를 통해서 소문을 확산

• 실리콘밸리은행을 거래하는 많은 기업들이 한번에 자금 인출을 하려고 시도 (뱅크런사태)

• 예금부족으로 인한 파산

해당 은행의 실질적인 파산의 이유는 사실 '수익성의 하락'이라고 보시면 좋습니다. 미국의 경우 코로나 시기 대출의 수요는 감소하고 예금을 하는 비중이 증가하였는데, 대출금리의 90%이상이 고정금리대출이다 보니 미국은행들은 한국은행들과 달리 수익성이 오히려 악화되는 모습을 보였고 이러한 수익성 악화의 결과가 위와 같은 파산을 만들어내게 된 것이라고 볼 수 있습니다.

답변이 도움이 되었다면 좋겠습니다. 좋은 하루 되세요!