Q. 지금 경제가 역대급으로 안 좋은 상황인가요?
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니다.현재 한국 경제는 어려운 상황에 직면해 있지만, 역대급으로 최악이라고 단정 짓기는 어렵습니다. 과거에도 외환위기, 금융위기 등 더 큰 경제적 위기가 있었기 때문입니다. 다만 현재의 경제 여건도 녹록지 않은 것이 사실입니다.1. 경기 침체- 코로나19 팬데믹 이후 국내 경제는 더딘 회복세를 보이고 있습니다.- 2023년 경제성장률은 1.6%에 그쳤고, 2024년 성장률도 2% 초반에 머무를 것으로 전망됩니다.- 민간 소비와 설비 투자 위축, 수출 부진 등으로 경기 회복이 지연되고 있습니다.2. 높은 물가 상승률- 2022년 후반부터 소비자물가 상승률이 5%를 웃돌며 40년 만에 최고치를 기록했습니다.- 2024년 들어 상승세가 둔화되고 있으나 여전히 서민 가계에 부담이 되고 있습니다.3. 가계부채 증가- 한국의 가계부채 규모는 GDP 대비 100%를 넘어 세계 최고 수준에 이릅니다. - 고금리 시대로 전환되며 가계의 이자 상환 부담은 더욱 가중되고 있습니다.4. 청년 실업 문제- 청년 실업률은 2024년 2월 기준 8.1%로 전체 실업률의 두 배 이상입니다.- 구조적 실업 문제가 장기화되며 청년층의 경제적 어려움이 가중되고 있습니다. 5. 수출 둔화- 주요 수출국의 경기 침체, 공급망 차질 등으로 수출 증가세가 둔화되었습니다.- 2023년 수출은 전년 대비 3.1% 감소했으며, 2024년에도 소폭 증가에 그칠 것으로 보입니다.다만 이러한 어려움에도 한국 경제는 견조한 펀더멘털을 유지하고 있습니다. 경상수지는 흑자 기조를 이어가고 있고, 외환보유고는 사상 최대치를 기록 중입니다. 또한 신성장동력으로 주목받는 첨단산업 분야에서의 기술 경쟁력도 세계적인 수준입니다. 정부의 선제적 정책 대응, 기업의 구조조정, 신산업 발굴 등을 통해 위기를 극복하고 경제 체질을 개선해 나간다면 한국 경제의 회복세는 점차 가속화될 것으로 기대됩니다.
Q. 금융관련 용어가 너무 어렵습니다.
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니다.ETF와 IRA는 투자 및 자산 관리와 관련된 금융 용어입니다. 각각의 의미는 다음과 같습니다.1. ETF (Exchange Traded Fund)- 상장지수펀드라고 불리며, 주식시장에서 거래되는 펀드의 일종입니다.- 특정 지수, 자산군, 테마 등을 추종하는 형태로 운용됩니다.- 주식처럼 실시간으로 사고 팔 수 있어 유동성과 접근성이 높습니다.- 일반 펀드에 비해 운용 보수가 낮고 투자 방식이 투명한 편입니다.- 분산투자와 실시간 거래의 장점을 동시에 제공하는 상품입니다.2. IRA (Individual Retirement Account)- 개인퇴직계좌로 불리며, 은퇴 후 소득 보장을 위한 개인 연금 계좌입니다.- 미국에서 도입된 제도로, 한국의 연금저축과 유사한 성격을 가집니다.- 세금 감면 혜택이 있어 장기 투자에 유리한 구조입니다.- 기여금에 대한 소득공제(Traditional IRA)나 투자수익에 대한 비과세(Roth IRA) 중 선택할 수 있습니다.- 주식, 채권, 뮤추얼 펀드 등 다양한 금융상품에 투자할 수 있습니다.- 59.5세 이전 인출 시 페널티가 있어 장기 노후 자금 마련에 적합합니다.ETF는 투자 상품의 일종이고, IRA는 장기 투자를 위한 연금 계좌라는 점에서 그 성격이 다릅니다. 다만 IRA 내에서 ETF에 투자하는 것이 가능하므로, 두 금융 용어는 서로 연관되기도 합니다.
Q. 경제 용어 중에서 무수익 자산이란 어떤 형태의 자산을 의미하나요?
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니다.무수익 자산(non-earning asset)이란 수익을 창출하지 않는 자산을 의미합니다. 즉, 현금흐름을 발생시키지 않고 가치 증식에 기여하지 않는 자산입니다. 무수익 자산의 예시는 다음과 같습니다.1. 현금 및 예금- 금고나 은행 계좌에 보관 중인 현금, 요구불 예금 등은 수익을 발생시키지 않습니다. - 현금성 자산은 높은 유동성을 제공하지만 수익률은 제로에 가깝습니다.2. 미사용 토지, 건물 - 사용되지 않고 방치된 토지나 건물 등은 수익을 창출하지 못하는 무수익 자산입니다.- 유휴 부동산은 오히려 유지비, 세금 등 비용만 발생시킵니다. 3. 투자 목적이 아닌 골동품, 예술품- 개인의 취미나 소장 목적으로 보유한 골동품이나 미술품 등은 수익과 무관합니다. - 일부 고가 예술품 등은 가치 증식 효과는 있지만 현금흐름을 창출하지는 못합니다.4. 과다 재고 자산 - 기업이 판매 가능량을 초과해 과다 보유 중인 재고자산은 수익 창출에 기여하지 못합니다.- 재고 자산의 보관비, 감가상각비만 발생시킬 뿐 수익과는 무관합니다. 5. 매각예정 자산- 기업이 향후 매각할 계획인 자산은 수익 창출과 무관하며 무수익 자산으로 분류합니다. 무수익 자산은 수익성이 없고 비용만 발생시키므로 개인과 기업 모두 무수익 자산의 비중을 최소화하고 수익 창출이 가능한 자산에 투자하는 것이 바람직합니다.
Q. 지금 우리나라 경제는 고물가 특히 식료품 및 과일값 폭등으로 어려운데 어느 정도 인지요?
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니다.2024년 현재 한국의 물가상승률은 정부 발표와 달리 서민들이 실제 느끼기에는 훨씬 높은 수준입니다. 특히 일상생활과 밀접한 식료품, 외식 물가 등이 큰 폭으로 오르며 가계에 부담을 주고 있습니다.1. 외식 물가- 한국농수산식품유통공사에 따르면 2023년 외식 물가는 전년 대비 15.8% 상승했습니다. - 2024년 들어서도 외식 물가는 지속 상승 중이며, 상반기 평균 약 8% 인상되었습니다.- 김밥, 라면 등 단품 메뉴부터 한식, 양식, 커피전문점 메뉴 등 전반적인 가격 인상이 있었습니다.2. 과일 가격- 2023년 과일 가격은 전년 대비 20% 가량 올랐으며, 2024년에도 상승세가 이어지고 있습니다. - 상반기 사과 가격은 전년 동기 대비 25%, 배는 32%, 복숭아는 18% 상승했습니다. - 수입 과일 가격도 환율 영향 등으로 10~20% 가량 올랐습니다.3. 가공식품 - 라면, 즉석밥, 냉동식품, 통조림 등 가공식품도 원재료값, 인건비 상승 등으로 평균 10% 이상 인상되었습니다.- 밀가루, 식용유 등 원재료 가격이 급등하며 관련 가공식품 가격도 크게 올랐습니다. 4. 농축수산물- 쌀값은 2023년산 기준 전년 대비 15.8% 상승했으며, 2024년산도 비슷한 수준입니다. - 소고기, 돼지고기, 달걀 등 축산물 가격도 사료값 인상, 공급 불안정 등으로 평균 8% 정도 올랐습니다.- 수산물은 어획량 감소, 유류비 상승 영향으로 전년 대비 10% 넘게 상승했습니다.정부의 공식 물가상승률과 체감 물가의 괴리가 크며, 특히 일상 소비와 밀접한 품목일수록 가격 인상률이 높아 서민 가계에 부담이 되고 있는 상황입니다. 물가 안정을 위한 정부의 종합적인 대책 마련이 시급해 보입니다.
Q. 타은행 신용대출을 주거래 신용대출로 대환대출 시 장점이 뭔가요?
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니다.타은행 신용대출을 주거래 은행 신용대출로 대환대출하면 다음과 같은 장점이 있습니다:1. 금리 인하- 주거래 은행에서는 우량고객에 대해 대출금리 우대를 해주는 경우가 많습니다. - 여러 은행의 대출을 주거래 은행으로 통합하면 더 낮은 금리 혜택을 받을 수 있습니다.2. 대출 관리 편의성 - 여러 은행의 대출을 하나의 은행으로 통합 관리함으로써 매달 이자납부일, 대출 만기일 등을 일괄 관리할 수 있어 편리합니다. 3. 추가 대출시 유리- 주거래 은행에 신용대출을 통합하면 해당 은행과의 거래실적이 쌓여 추후 추가 대출시 유리해질 수 있습니다.4. 중도상환수수료 면제- 주거래 은행으로 대환하는 경우 기존 대출의 중도상환수수료를 면제해주는 경우도 있어 수수료 절감 효과가 있습니다.5. 각종 수수료 감면- 주거래 고객에게는 타행 자동화기기 사용수수료, 타행 이체수수료 등 각종 수수료를 감면해주는 경우가 많아 추가 혜택이 있습니다.이처럼 대환대출을 통해 금리인하, 관리 편의성 제고, 수수료 절감 등 여러 장점을 누릴 수 있습니다. 다만 본인의 신용상태나 대출조건 등을 잘 따져보고 결정하는 것이 좋겠습니다.
Q. Tiger 미국s&p 500(KOSPI)과 S&P500
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니Tiger 미국 S&P 500과 일반 S&P 500 지수간에 가격 차이가 나는 이유는 다음과 같습니다.1. 상품 구조 차이Tiger 미국 S&P 500은 ETP(상장지수펀드) 형태의 상품입니다. 실제 S&P 500 지수를 완벽히 복제하기 위해 지수 구성종목을 보유하고 있습니다. 반면 일반 S&P 500 지수는 가격지수일 뿐 실제 보유 자산은 없습니다.2. 비용 차이Tiger 상품은 운용보수, 판매보수, 지수추종 오차 등 각종 비용이 발생합니다. 하지만 지수 자체에는 비용이 없습니다.3. 환율 요인Tiger 상품 가격은 원화로 환산되어 있어 원/달러 환율 변동에 영향을 받습니다. 하지만 지수 자체는 달러화 기준이라 영향을 받지 않습니다.4. 배당 재투자 여부Tiger 상품은 배당금을 재투자하지만, 일부 지수는 배당금을 감안하지 않고 계산됩니다.5. 괴리율(Tracking Error)Tiger 상품은 지수와 완벽한 동조화를 유지하지 못한 차이인 괴리율이 발생합니다.따라서 Tiger 상품 가격은 운용/환산 비용과 배당금 재투자, 괴리율 등의 요인으로 인해 지수 자체 가격과 일정 수준 차이가 날 수밖에 없습니다.다.
Q. 브라질의 경제적인 전망이 어떤지 궁금합니다.
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니다.브라질 경제의 전망에 대해서는 다소 엇갈린 평가가 있습니다.긍정적인 측면을 보면:1. 풍부한 천연자원브라질은 농산물, 광물자원 등 1차 산품의 주요 수출국으로 자원 수출 호조로 경상수지 흑자를 기록하고 있습니다.2. 내수시장의 성장 잠재력2억 명에 가까운 인구와 중산층 확대로 내수시장 규모가 커지고 있습니다.3. 개혁 추진지난 정부에서 연금, 노동, 세제 등 주요 개혁을 단행하여 투자 환경을 개선했습니다.하지만 우려되는 점도 있습니다:1. 재정건전성 악화코로나19 대응으로 재정지출이 크게 늘어 국가부채 비율이 90%를 넘어섰습니다.2. 정치·사회 불안극심한 정치 갈등, 높은 범죄율, 사회 불평등 등의 문제가 있습니다. 3. 인프라 부족산업 발전을 위한 인프라 시설이 부족한 편입니다.요약하자면 자원 수출과 내수시장 성장으로 전반적인 경제 기조는 양호하지만, 재정건전성, 정치·사회 불안정 등의 리스크가 상존합니다. 국가부도 가능성은 현재로서는 낮지만, 구조적 문제 해결이 관건입니다.
Q. 수요가 증가해도 가격이 줄어드는 경우가 있었나요?
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니다.네, 역사적으로 수요가 증가했음에도 불구하고 가격이 하락한 사례들이 있었습니다. 그 주된 이유는 공급측면에서의 생산성 향상과 기술 발전 때문이었습니다.대표적인 사례로는 다음과 같은 것들이 있습니다:1) 컴퓨터/IT 제품1990년대 이후 컴퓨터, 반도체 등 IT제품의 수요가 폭발적으로 증가했지만, 생산기술의 혁신과 대량생산으로 인해 가격은 오히려 지속적으로 하락했습니다.2) 통신 서비스휴대전화, 인터넷 등 통신 서비스 수요가 급증했지만, 기술발전과 치열한 경쟁으로 요금이 꾸준히 인하되었습니다. 3) 텔레비전평면TV 보급 초기에는 수요가 저조했지만 점차 수요가 증가하며 생산량도 늘어났습니다. 이에 따른 규모의 경제 효과로 가격이 하락했습니다.4) 농산물일부 농산물의 경우 기후 호조, 신품종 개발 등으로 생산량이 큰 폭으로 늘어나 수요 증가에도 불구하고 가격이 하락하기도 했습니다.이처럼 혁신적 기술발전과 생산성 향상으로 공급능력이 수요 증가를 넘어설 때 수요 증가에도 불구하고 가격이 하락할 수 있었습니다.
Q. 한국은행이 지속해서 금리를 동결하는 이유가 뭘까요?
안녕하세요. 김병섭 경제·금융전문가입니다.한국은행이 금리를 동결하는 주요 이유는 다음과 같습니다.1. 물가상승률 안정 최근 물가상승률이 목표치(2%) 수준으로 둔화되는 모습을 보이고 있습니다. 추가 금리인상으로 경기를 과도하게 위축시킬 필요가 없다는 판단입니다.2. 경기 둔화 우려지나친 금리인상은 소비, 투자 감소로 이어져 경기침체 리스크를 높일 수 있습니다. 경기둔화 방지를 위해 금리를 동결하고 있습니다.3. 금융불균형 해소 시간 확보가계부채, 주택가격 등 금융불균형 해소를 위해서는 시간이 필요합니다. 금리동결로 완화된 환경에서 리스크를 조정할 수 있습니다.4. 대내외 불확실성미중 무역갈등, 브렉시트 등 국내외 정치·경제 여건의 불확실성에 대한 대응 차원에서 금리를 동결하고 있습니다.5. 금리인상 효과 판단기존의 금리인상 효과가 경기, 물가에 어떻게 파급되는지 지켜보는 상황입니다. 동결로 정책 시간을 갖는 셈입니다.한국은행은 완화적 정책기조를 유지하며 물가안정과 경기둔화 방지를 도모하고 있습니다. 향후 경제상황에 따라 금리정책을 재조정할 것으로 예상됩니다.