개별 금융사의 부실 방지를 목적으로 하는 것을 미시 건전성이라고 명명합니다. 그와 다르게 경제 전체의 금융 안정을 위하여 시스템 리스크를 억제하는 정책 모두를 포괄하여 거시건전성이라고 부르죠. 미시경제학과 거시경제학 아시죠? 그것과 똑같아요! 미시는 개별 경제에 대해 판단하는 거니까 개별 경제의 건전성은 미시건전성 거시는 전체를 보는 거니까 큰 틀의 기관이나 국가의 건전성에 대해 판단하는 것이라고 생각하면 편할 것 같아요!
거시건전성은 개별 금융기관이 아닌 금융시스템 전체의 안정성을 평가하고 관리하는 개념입니다. 쉽게 말해 은행 하나하나는 괜찮아 보여도 전체 금융시장이 흔들릴 수 있는 위험을 미리 점검하고 예방하는 것입니다. 예를 들어 부동산 대출이 과도하게 늘어나면 개별 은행은 수익이 좋아 보이지만 금융 전체로는 버블 위험이 커지는데, 이런 시스템 전반의 리스크를 관리하는 것이 거시건전성 정책입니다. 대표적인 수잔으로는 LTV·DTI 규제, 스트레스 테스트, 경기대응완충자본 등이 있으며 한국은행과 금융당국이 주로 담당합니다.
거시건전성은 국가 전체 경제의 안정성을 목표로 경제 전반의 금융시장, 대출, 자산 가격, 시스템 리스크 등을 감독하고 조절하는 정책이나 규제를 뜻하며, 이를 통해 금융시스템의 과도한 위험 축적을 막고 경기 변동성을 완화하여 경제 위기를 예방하고 지속 가능한 성장을 지원하는 역할을 합니다.