캐리트레이드라는 용어는 어떤 때 사용되는 용어인가요?

Question

경제 관련 뉴스를 보면서 캐리트레이드라는 말이 나와서

무슨 뜻인지 언제 사용하는 말인지 질문을 해야 할 것 같습니다.

금리 관련 용어인 것 같은데 정확한 뜻과 사용되는 예를 들어주시면

감사하겠습니다.

Answer 1

안녕하세요. 김옥연 경제·금융전문가입니다.

캐리트레이드라고 하는 건 일본의 '와타나베부인'이라는 단어로도 불리는데 '금리가 낮은 국가에서 자금을 조달하여 금리가 높은 국가에 자금을 예치'하는 방법을 통해서 수익을 얻는 방법의 투자에요. 캐리트레이드를 하는 방법은 이렇게 생각을 해주시면 될 것 같아요

1. 한국의 기준금리 2%

2. 미국의 기준금리 8%

3. 한국의 화폐를 통해서 4%대로 자금으로 조달하여 미국의 금융상품 10%에 가입

4. 만기 도래 B국가의 상품을 통해서 수익을 거두고 이 재원으로 한국에서 조달한 자금 상환하여 차익을 얻게 됨

Answer 2

안녕하세요. 김민준 경제·금융전문가입니다.

캐리 트레이드( Carry Trade)는 투자자가 낮은 이자율을 가진 통화에서 빌린 자금을 고이자율을 가진 통화로 투자하는 금융 거래 전략입니다. 이 전략은 이자율 차익을 추구하는 것으로, 투자자는 낮은 이자율을 지불하면서 고 이자율에서 이윤을 창출하려고 합니다.

예를 들어, 투자자가 일본 엔화(Japanese Yen)에서 낮은 이자율을 빌려오고, 그 자금을 고 이자율을 가진 통화로 전환하여 투자한다고 가정해보겠습니다. 이러한 전략은 이자율 차이로 인해 이윤을 얻을 수 있지만, 동시에 환율 변동성에 노출됩니다. 캐리 트레이드는 환율 움직임에 따른 위험이 있으므로 조심스럽게 사용해야 합니다.

Answer 3

안녕하세요. 민창성 경제·금융전문가입니다.

금리 차 때문에 발생한 용어이며 대표적인 엔캐리트레이드 자금입니다.

쉽게 설명 드리면 일본의 낮은 금리 때문에 엔화 자금이 국외 고금리 투자처로 이동하는 것을 엔캐리트레이드라고 합니다. 캐리트레이드는 이러한 각국 금리 차 때문에 발생하는 특정 환표시 자금의 해외 이동을 말하는 것입니다.

만약, 일본의 금리가 현재의 제로 금리에서 상승하게 되면 엔캐리트레이드 청산이 발생하게 됩니다. 이는 엔화 투자를 많이 받은 국가 자산 시장에는 악재이며 한국도 여기에 속합니다.

Answer 4

안녕하세요. 전중진 경제·금융전문가입니다.

캐리트레이드라는 것이 상대적으로 금리가 낮아진 국가의 화폐를 빌려

다른 통화로 표기된 주식이나 채권과 같은 고수익자산에 투자하는 것을 말합니다.

Answer 5

안녕하세요. 손용준 경제·금융전문가입니다. 투자자가 한 통화에서 낮은 금리로 돈을 빌린 다음 (Carry) 그 돈을 사용하여 더 높은 금리를 제공하는 다른 통화에 투자하는 (Trade) 전략입니다. 예를 들어 일본 엔화 금리가 떨어지고 달러 금리가 올라 간다면 우선 엔화를 싸게 사서 그 돈을 사용해서 더 높은 금리를 제공하는 달러화에 투자 하는 방식 입니다.