투자 사기 수법의 하나로 실제 아무런 이윤 창출 없이 투자자들이 투자한 돈을 이용해 투자자들에게 수익을 지급하는 방식이다. 폰지 사기는 대부분 신규 투자자들을 끌어들이기 위해 보통의 정상적인 투자가 보장할 수 없는 고수익을 단기간에 매우 안정적으로 보장해준다고 광고한다. 1920년대 초반 이를 최초로 저지른 찰스 폰지(Charles Ponzi)의 이름을 따서 폰지 사기라고 불린다. 찰스 폰지는 1903년 미국으로 온 이탈리아 출신 이민자이다. 찰스 폰지가 폰지 사기의 최초 고안자는 아닌 것으로 생각되나 그의 사기 규모가 상대적으로 거대해 미국내 전국적인 관심을 끈 첫 사례이다. (찰스 디킨스의 1857년 소설 Little Dorrit에 이러한 형태의 사기 수법이 등장한다.) 그는 우표와 국제회신우표권 차익을 이용해 수익을 낼 수 있다고 처음 투자자를 모집한 뒤 곧 신규 투자자들의 투자금을 기존 투자자들과 본인의 수익금으로 사용하기 시작했다.
폰지사기의 유래는 1920년도 이탈리아의 은행원 찰스 폰지에 의해서 발생한 것으로 국제반신우표권이 로마에선 1달러 그리고 보스턴에서는 3.3달러로 거래가 되고 있었는데 국내의 돈으로 해외의 우표를 사서 바꾸는 차익거래로 돈을 버는 포트폴리오로 투자자를 모은 뒤 신규 투자자들에게서 모은 돈으로 기존 투자자들에게 배당을 지급하면서 사업을 확장시켜 나가다가 결국 이러한 것들이 사기로 발각되면서 사기가 종결되었어요
폰지사기는 투자에 대한 수익성이 없음에도 투자자로 부터 높이 투자수익을 미끼로 사기를 행하는 것입니다. 일반전인 방법은 먼저 들어온 투자금에 대하여 이후에 들어온 투자금의 일부로 투자수익을 제공하는 구조입니다.
이러한 형태의 사기는 1920년대 초반 이를 최초로 저지른 찰스 폰지의 이름을 따서 폰지 사기라 불리읍니다. 찰스 폰지는 미국의 이탈리아 출신 이민자자로 폰지 사기의 최초 고안자는 아닌 것으로 알려지지만 그의 사기 규모가 상대적으로 거대해 미국내 전국적인 관심을 끈 첫 사례입니다.
