커버드콜이 뭔가요??궁금해요 ㅎㅎ
etf 중에 미국 국채 커버드 콜 전략으로 투자하는 etf 가 있던데 커비드콜이 뭔가요?? 간단하게 알려주세요 ㅎㅎ 궁금해요 ㅎㅎ
커버드 콜은 투자자가 주식이나 ETF와 같은 자산을 보유하면서 해당 자산에 대한 콜 옵션을 판매하는 투자 전략입니다.
이 과정은 세 단계로 이루어집니다.
먼저, 투자자는 특정 주식이나 ETF를 보유합니다.
그 다음, 보유한 자산에 대해 일정 가격(행사 가격)으로 미래의 특정 시점까지 매수할 수 있는 권리를 다른 투자자에게 판매하여 옵션 프리미엄을 받습니다.
마지막으로, 자산의 가격이 행사 가격보다 낮거나 같을 경우 옵션이 행사되지 않아 프리미엄 수익을 유지하게 됩니다.
그러나 자산의 가격이 행사 가격을 초과하면 해당 자산을 매도해야 할 수도 있지만 여전히 옵션 프리미엄으로 추가 수익을 얻을 수 있습니다.
특히, 미국 국채 커버드 콜 전략으로 투자하는 ETF는 미국 국채를 보유하고 콜 옵션을 판매하여 안정적인 수익을 추구합니다.
커버드 콜 전략은 시장이 안정적이거나 소폭 상승할 때 효과적이며 자산의 잠재적 상승 이익을 일부 포기할 수 있는 리스크가 있습니다.
이처럼 커버드 콜은 안정적인 자산에서 추가적인 수익을 창출하기 위한 유용한 투자 방법으로 평가됩니다.
커버드콜(Covered Call)은 주식을 보유한 상태에서 콜옵션을 매도하는 투자 전략입니다. 콜옵션은 주식을 정해진 가격에 살 수 있는 권리를 의미하며, 콜옵션 매도는 콜옵션을 판매하는 것을 말합니다. 주식 가격이 상승하면 콜옵션 매도자는 콜옵션 매수자에게 주식을 판매해야 하기 때문에 손실을 보지만, 주식 가격이 하락하면 콜옵션 매도자는 콜옵션 매수자에게 주식을 판매하지 않아도 되기 때문에 이익을 얻을 수 있습니다.
안녕하세요. 정현재 경제전문가입니다.
콜옵션을 파는 사람이 대상 자산(상품)을 보유한 상태에서 파는 것을 커버드 콜이라고 합니다.
콜옵션을 미리 팔아 주가지수가 하락할 때 이익을 얻는 방식이라고 생각하시면 됩니다.
안녕하세요. 박형진 경제전문가입니다.
커버드콜은 주식을 보유한 상태에서 콜옵션을 팔아 프리미엄을 챙기는 전략입니다 주가가 하락하면 콜옵션 매도가가 올라가 이득을 취할 수 있지요. 보통 커버드콜은 주가가 하락할때 사용하는 것으로 시장 변동성에 대응을 할 수 있습니다. 참고 부탁드려요~
안녕하세요. 배현홍 경제전문가입니다.
커버드콜이라는 말은 콜옵션이라는 옵션 상품을 매도하여 일종의 헷징커버한다는 말에서 커버드콜이라고 하는 것입니다
즉 기초자산인 현물이 나스닥 지수라면 이에 해당하는 콜옵션 상품을 파생시장 상품에 매도하여 현금흐름을 챙기고 이 현금흐름을 ETF보유자에게 배당과 같은 분배금으로 분배하는게 커버드콜 상품입니다
즉 이를 통하여 매월 타겟에 해당되는 콜옵션을 매월 팔아서 배당으로 분배하며 기초지수인 나스닥 지수를 추종한다면 이 지수를 추종하므로 나스닥시수가 하락하거나 상승하면 이에 따라서 똑같이 ETF구조도 하락 상승하는 구조입니다.
다만 콜옵션 일부를 매도하여 일부가 배당이 나온다는게 다르며 다만 상승시 콜옵션 일부매도로 인하여 그만큼 하락이 발생하기 때문에 나스닥이 1프로 상승해도 똑같이 1프로가 아닌 0.8이나 더 낮은 상승률을 보이는 상품입니다
안녕하세요. 전중진 경제전문가입니다.
커버드콜과 같은 경우에는
주식과 옵션을 동시에 거래하는 것으로, 주식을 보유한 상태에서 콜옵션을
다소 비싼 가격에 팔아 위험을 안정적으로 피하는 방식으로 이에 따라서
고배당이 가능한 것이니 참고하시길 바랍니다.
안녕하세요. 최현빈 경제전문가입니다.
커버드콜이라는 것은 주식과 옵션을 동시에 매수하는 전략을 말합니다.
이 전략의 장점은 옵션을 동시에 매수하기 때문에 하락할 때 하락을 어느정도 커버해줄 수 있다는 것입니다
단점은 상승할 때는 옵션을 쥐고 있기 때문에 상승분을 100% 반영 못한다는 점이 있습니다.
즉 커버드콜은 상승장보다 하락장에서 메리트가 더욱 높은 전략입니다.
감사합니다.
안녕하세요. 조유성 전문가입니다.
✅️ 커버드 콜은 상대적으로 콜옵션을 비싸게 매도해서 이 매도에 따른 옵션 프리미엄을 지급함으로써 상대적으로 고배당, 고분배를 할 수 있는 형태의 투자전략을 의미합니다. 오를 때 덜 오르지만, 떨어질 때 덜 떨어집니다.
안녕하세요. 안동주 경제전문가입니다.
커버드 콜은 콜옵션을 팔아서 커버하는 전략이다 이렇게 외우시면 쉽습니다.
하나하나 따져보면, 콜은 매수를 뜻하고 옵션은 사고 팔수 있는 권리를 뜻합니다. 그래서 콜옵션은 매수를 할수 있는 권리 를 말합니다.
내가 삼성전자가 있습니다. 나의 삼성전자 주식을 살수 있는 권리를 상대방에게 파는 것입니다. 어느정도의 가격대에 어느 시점이 정해져 있습니다.
그러면 나는 일단 콜옵션(나에게 삼성전자를 살수 있는 권리)을 팔았으니 판것 만으로도 나에게 일단 수익이 났습니다. 문제는 그 다음입니다.
예를 들어 옵션만기일인 한달뒤인데, 실제로 한달뒤에 상대방은 삼성전자가 많이 올랐으면 나에게 권리를 행사할 것입니다. 그러면 상대방은 나에게 조금의 권리값(프리미엄이라 합니다)을 줬지만 삼성전자의 시세차익을 다 가져갑니다. 나는 반대로 권리값 조금 받고 삼성전자 시세차익은 못누리게 되고요.
그리고 삼성전자가 하락했습니다. 그러면 상대방은 나에게 옵션을 행사안합니다. 옵션은 살수 있는 권리이니까 그냥 안산다 하면 그만입니다. 그러면 나는 권리값은 챙겼지만, 삼성전자의 하락분은 그대로 떠안습니다.
위는 안좋을때의 시나리오고, 주가가 계속 횡보해서 나는 권리값만으로 돈 벌수 있는 기간도 있을거고, 삼성전자가 오르고 내렸지만, 상대방이 제시한 가격대 보다 덜 올랐으면 나에게도 이득입니다. 지금 삼성전자가 6만원인데 예를 들어 7만원에 산다고 옵션계약을 했으면 7만원까지 안가면 상대방은 손해이니 권리 행사안합니다. 그럼 나는 권리금도 받고, 삼성전자의 소폭 상승분의 이익도 누립니다.
기본 개념은 이런데, 결국은 이렇게 옵션 체결하고 가격대 정하고 하는데에 운용자가 예측도 할것인데, 시장은 그렇게 쉽게 안움직이죠. 그래서 보통 커버드콜 상품은 기초자산보다 주가 흐름이 안좋습니다. 저런 권리금 수익에서 나오는 배당을 받아도 주가에서 나오는 손해는 커버 못합니다.
위는 나스닥100ETF(파란색)와 나스닥100커버드콜 ETF(노란색)비교입니다. 주가 차이 많이 납니다...
안녕하세요. 인태성 경제전문가입니다.
질문해주신 커버드콜에 대한 내용입니다.
커버드콜이란 특정 자산을 매수하는 동시에
해당 자산이 갖고 있는 콜옵션을 매도하는 방법입니다.
그리고 커버드콜은 주로 높은 배당을 보여주지만 동시에
주가 상승에는 제한이 걸립니다.
안녕하세요. 윤지은 경제전문가입니다.
커버드콜은 투자자가 보유한 주식이나 ETF에 콜옵션을 함께 매도하여 수익을 추가로 얻는 전략입니다. 이 방식은 주식이나 ETF의 상승 여력이 제한적일 때 유용하며, 주가가 크게 오르지 않으면 옵션 프리미엄을 통해 안정적인 수익을 얻을 수 있습니다. 콜옵션을 매도한 대가로 받은 프리미엄이 추가 수익이 되며, 일정 수준의 수익을 꾸준히 목표로 하는 투자자에게 적합합니다.
미국 국채 ETF에서 커버드콜 전략을 활용하는 이유는 안정적인 국채 수익에 더해 옵션 프리미엄으로 추가 수익을 창출하려는 것입니다. 이를 통해 상대적으로 낮은 리스크로도 일정한 수익을 기대할 수 있는 방식입니다.
안녕하세요.
커버드콜에 대해 간략하게 설명 드리자면 커버드콜이란 특정 자산을 매수하는 동시에 해당 자산의 콜옵션을 매도하는 것을 의미합니다. 이때 콜옵션 매도란 특정 자산을 특정 값에 살수 있는 권리를 파는 것을 의미합니다.
참고가 되셨으면 합니다. 감사합니다.
안녕하세요. 하성헌 경제전문가입니다.
커보드콜은 주식 투자 방법 중 한가지 방법으로 기존의 보유하고 있던 주식에 대해 콜 옵션의 권리를 매도하는 방식입니다. 이 방식을 통해 이익이 발생하는 전략으로 보시면 됩니다.
안녕하세요. 정진우 경제전문가입니다.
커버드 콜은 주식이나 ETF를 보유하면서, 동시에 그 자산에 대한 콜옵션을 판매하는 투자 전략입니다. 쉽게 말해, 주식을 가지고 있으면서 "주가가 오르면 내 주식을 특정 가격에 팔 수 있는 권리"를 다른 사람에게 팔아 수익을 얻는 방식이에요. 이렇게 하면 주가가 크게 오르지 않는 상황에서도 옵션을 판 대가로 안정적인 수익을 얻을 수 있습니다. 미국 국채 커버드 콜 ETF는 국채 수익에 추가적으로 옵션 판매 수익을 더해 안정적인 투자 수익을 목표로 하는 상품입니다.
